Festgeld vs. Anleihen
Beide Produkte funktionieren nach demselben Prinzip — Sie leihen Kapital gegen einen festen Zins. Die Unterschiede liegen in Handelbarkeit, Bonität des Schuldners und Kursrisiko.
Kurz zusammengefasst
- Festgeld: Bank ist der Schuldner, kein Kursrisiko, keine Handelbarkeit.
- Anleihe: Staat oder Unternehmen ist Schuldner, handelbar, Kurs schwankt.
- Bonitätsstarke Staatsanleihen zahlen ähnlich viel wie Festgeld, oft mit besserer Flexibilität.
- Anleihen-ETFs bündeln viele Anleihen und reduzieren Einzelrisiken.
Prinzip identisch, Umsetzung anders
Bei Festgeld leihen Sie der Bank Kapital. Bei einer Anleihe leihen Sie einem Staat oder Unternehmen Kapital. In beiden Fällen bekommen Sie feste Zinszahlungen und am Laufzeitende Ihr Kapital zurück.
Kursrisiko: der große Unterschied
Anleihen werden an der Börse gehandelt. Steigen die Marktzinsen, fällt der Kurs bestehender Anleihen. Wer bis zur Fälligkeit hält, bekommt trotzdem seinen Nennwert — wer vorher verkauft, kann Verluste realisieren. Festgeld hat kein Kursrisiko, aber auch keine Handelbarkeit.
Bonität
- EU-Bank mit Einlagensicherung: sehr sicher bis 100.000 €.
- Bundesanleihen: höchste Bonität (AAA), quasi ausfallsicher.
- Unternehmensanleihen: von hoher (Investment Grade) bis spekulativer Bonität (High Yield).
- Höhere Rendite = höheres Ausfallrisiko.
Wann was?
| Sie wollen… | Wahl |
|---|---|
| Kein Risiko, feste Rendite, kein Zugriff nötig | Festgeld |
| Handelbarkeit während der Laufzeit | Anleihe / Anleihen-ETF |
| Höchste Sicherheit + Handelbarkeit | Bundesanleihe |
| Höhere Rendite und akzeptiertes Ausfallrisiko | Unternehmensanleihe |
Häufige Fragen
- Sind Bundesanleihen sicherer als Festgeld?
- Bei Anlagen über 100.000 € ja, denn die Einlagensicherung greift nur bis dahin. Darunter sind beide praktisch gleich sicher.
- Was ist ein Anleihen-ETF?
- Ein Fonds, der viele Anleihen bündelt. Er streut das Ausfallrisiko und ist täglich handelbar.
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Nächster Schritt
Vergleichen Sie Festgeld mit dem Yield-Programm von The Vision Bank und entscheiden Sie, was zu Ihrem Renditeziel passt.